Mis à jour le 11 novembre 2026, d'après les sources officielles
Ta banque ne « garde » pas ton argent dans un coffre : elle l'utilise, mais pas comme on l'imagine. Ton dépôt n'est pas ce qui lui permet de prêter (ce sont les crédits qui créent les dépôts, selon la Banque de France), mais ton épargne reste une ressource utile et peu chère pour elle. Ce qui est protégé pour toi : jusqu'à 100 000 € par déposant et par établissement, et le Livret A, le LDDS et le LEP sont garantis par l'État sans ce plafond. Dit comme ça, c'est rassurant. Sauf que le vrai sujet, c'est ce que ton argent te rapporte à toi.
AU SOMMAIRE
- Comment une banque gagne de l'argent
- Ton dépôt finance-t-il vraiment les crédits ?
- Les réserves obligatoires : 1 %, pas 10 %
- Le Livret A : où va ton argent
- Si ta banque fait faillite : ce qui est garanti
- Ce que ça veut dire pour ton épargne, chiffres à l'appui
- Ce qui pourrait me donner tort
- FAQ
COMMENT UNE BANQUE GAGNE DE L'ARGENT
Une banque gagne de l'argent sur l'écart entre ce qu'elle prête et ce qu'elle verse, plus les frais qu'elle te facture. C'est ce qu'on appelle la marge d'intermédiation, à laquelle s'ajoutent les commissions (tenue de compte, cartes, assurances, frais d'incident).
En septembre 2026, les nouveaux crédits à l'habitat sont accordés à un taux moyen de 3,32 % (Banque de France). Côté ressources, les dépôts à vue (ton compte courant) ne sont en général pas rémunérés, et les livrets réglementés le sont à un taux fixé par l'État : 1,7 % pour le Livret A et le LDDS depuis le 1er août 2026 (info.gouv.fr, taux du Livret A au 1er août 2026).
| Ce que la banque encaisse | Ce qu'elle verse | Ce que ça illustre |
|---|---|---|
| Crédit immobilier à 3,32 % en moyenne | Livret A à 1,7 % ; compte courant en général non rémunéré | L'écart entre ce qui est prêté et ce qui est versé est une source de revenu |
| Frais de tenue de compte, cartes, assurances | — | Des revenus qui ne dépendent pas des taux |
Un exemple chiffré
Imaginons un crédit de 200 000 € à 3,32 % : sur la première année, les intérêts encaissés représentent environ 6 640 €. Si la banque finance ce crédit avec des ressources qui lui coûtent 1,7 %, ce coût est d'environ 3 400 €. Il reste environ 3 240 € avant frais, avant risque et avant impôts. C'est un ordre de grandeur d'illustration (le capital diminue d'année en année et les ressources d'une banque ne coûtent pas toutes 1,7 %), pas un compte de résultat.
Attention à un raccourci : l'écart de 3,32 % moins 1,7 % n'est pas un bénéfice net. La banque supporte aussi ses frais de fonctionnement, le coût du risque (les impayés) et le coût de ses fonds propres. Ce que je te donne ici, c'est un ordre de grandeur pour comprendre la mécanique, pas la rentabilité d'une banque.
TON DÉPÔT FINANCE-T-IL VRAIMENT LES CRÉDITS ?
Non, pas au sens où on l'entend : quand une banque accorde un crédit, elle crée de la monnaie en l'inscrivant sur le compte de l'emprunteur. La Banque de France le résume ainsi : « les crédits font les dépôts » (Banque de France, « Comment est créée la monnaie ? »). Le crédit crée le dépôt, et non l'inverse.
Traduction : ton épargne n'est pas physiquement prêtée à ton voisin. Quand ta banque accorde 200 000 € à un emprunteur, ces 200 000 € apparaissent sur le compte de l'emprunteur, sous forme d'une écriture comptable. La monnaie ainsi créée s'appelle la monnaie scripturale.
Alors pourquoi la banque a-t-elle besoin de tes dépôts ? Parce que l'emprunteur va dépenser cet argent : il le verse au vendeur, qui a un compte dans une autre banque. La banque doit pouvoir régler cette sortie. Les dépôts des clients sont une ressource stable et peu coûteuse pour y faire face, et elle les complète sinon par des emprunts sur les marchés ou auprès de la banque centrale.
Deux limites encadrent cette création monétaire, selon la Banque de France : la politique monétaire (des taux élevés réduisent la demande de crédit) et la réglementation bancaire, qui encadre la création de monnaie scripturale.
LES RÉSERVES OBLIGATOIRES : 1 %, PAS 10 %
On entend souvent que la banque prête dix fois ce que tu déposes. C'est un raccourci : dans la zone euro, le coefficient de réserves obligatoires est de 1 %. La page de la Banque de France sur les Banque de France, les réserves obligatoires indique : « 1 % actuellement » des passifs à moins de deux ans.
Concrètement : 1 % des passifs à moins de deux ans d'une banque doit être déposé en réserve auprès de la banque centrale. Cette réserve n'est plus rémunérée depuis le 20 septembre 2023, tandis que les excédents au-delà de la cible sont rémunérés depuis le 17 juin 2026 au taux de la facilité de dépôt.
L'ancien raisonnement « tu déposes 1 €, la banque en prête 10 » correspond à un coefficient de 10 %, qui n'est pas celui de la zone euro aujourd'hui. Et surtout, ce qui limite réellement une banque aujourd'hui, ce ne sont pas ses réserves, mais sa solvabilité (ses fonds propres), sa liquidité et la demande de crédit.
LE LIVRET A : OÙ VA TON ARGENT
Une grande partie de ton Livret A ne reste pas à la banque : près de 60 % des sommes collectées sont centralisées à la Caisse des Dépôts. Selon la Caisse des Dépôts, à qui profite l’épargne du Livret A et du LDDS : « le Fonds d'épargne de la Caisse des Dépôts centralise près de 60 % des sommes collectées », le reste étant conservé par les banques.
- Près de 60 % des sommes du Livret A et du LDDS sont centralisés au Fonds d'épargne de la Caisse des Dépôts.
- Près de la moitié de cette part centralisée finance des prêts longs pour la construction et la rénovation de logements sociaux, ainsi que des infrastructures locales.
- Le reste de la part centralisée est placé en obligations et en actions pour assurer la liquidité des épargnants et rémunérer leur épargne.
- Pour 125 € de dépôt, 100 € au maximum peuvent être prêtés aux organismes de logement social.
- Le reste, environ 40 % par différence, est conservé par les banques.
Pour ton épargne, ça veut dire une chose : quand tu mets de l'argent sur ton Livret A, une bonne part finance le logement social, et le taux de 1,7 % est fixé par l'État, pas négocié avec ta banque.
SI TA BANQUE FAIT FAILLITE : CE QUI EST GARANTI
Tes dépôts sont garantis jusqu'à 100 000 € par déposant et par établissement ; le Livret A, le LDDS et le LEP sont garantis par l'État, hors de ce plafond. Source : Bercy, la garantie des dépôts.
En cas de défaillance, le fonds de garantie des dépôts te rembourse, et le délai de versement est de 20 jours ouvrables après la demande de l'ACPR. Deux conséquences pratiques :
- Si tu as plus de 100 000 € de dépôts dans une même banque (compte courant, livrets non réglementés, comptes à terme), la partie au-dessus du plafond n'est pas couverte.
- Si tu as des comptes dans deux banques différentes, chacune bénéficie de son propre plafond de 100 000 €.
CE QUE ÇA VEUT DIRE POUR TON ÉPARGNE, CHIFFRES À L'APPUI
L'argent qui dort sur un compte courant te rapporte en général zéro ; sur un Livret A, il te rapporte 1,7 % par an. Voici ce que ça donne, en nominal, pour 10 000 € sur un an (sans compter l'inflation) :
| Support | Taux | Gain brut sur 10 000 € en un an |
|---|---|---|
| Compte courant (en général) | 0 % | 0 € |
| Livret A / LDDS (depuis le 1er août 2026) | 1,7 % | 170 € |
Le Livret A et le LDDS sont exonérés d'impôt et de prélèvements sociaux : ces 170 € sont donc nets. Mais le pouvoir d'achat dépend de l'inflation, et tout dépend de la comparaison avec elle. C'est le sujet de l'article Faut-il encore épargner avec l'inflation ? où je regarde les chiffres de l'inflation de près.
Mon avis : ne confonds pas « la banque gagne de l'argent avec ton épargne » et « ton épargne est inutile ». Une épargne de précaution sert à encaisser les imprévus sans emprunter à 3,32 % ou plus. Ce qui compte, c'est de ne pas laisser dormir au-delà de ce coussin de l'argent qui peut travailler ailleurs.
CE QUI POURRAIT ME DONNER TORT
Je te dis que le dépôt n'est pas ce qui permet à la banque de prêter. C'est vrai pour la création de monnaie, mais en pratique, la banque a besoin de ressources stables pour que ses sorties de trésorerie ne la mettent pas en difficulté, et les dépôts en font partie. Un économiste te dira, avec raison, que les deux visions décrivent des aspects différents de la même mécanique.
Et la comparaison entre un rendement espéré sur un placement et le coût d'un crédit n'est pas aussi simple qu'une soustraction : un placement à 12 % n'est jamais garanti, alors que le coût d'un crédit à 4 % est certain. Compare toujours rendement espéré, risque et horizon.
FAQ : CE QUE LA BANQUE FAIT DE TON ÉPARGNE
Comment une banque gagne-t-elle de l'argent ?
Principalement sur l'écart entre le taux des crédits qu'elle accorde et le coût de ses ressources, et sur les commissions et frais facturés aux clients. En septembre 2026, le taux moyen des nouveaux crédits à l'habitat est de 3,32 % selon la Banque de France, contre 1,7 % pour le Livret A.
La banque utilise-t-elle mon argent pour prêter ?
Pas directement : selon la Banque de France, « les crédits font les dépôts ». Quand une banque accorde un crédit, elle crée de la monnaie sur le compte de l'emprunteur. Les dépôts des clients restent une ressource stable pour régler les sorties de trésorerie.
Quel est le taux des réserves obligatoires dans la zone euro ?
1 %, selon la Banque de France, appliqué aux passifs à moins de deux ans des établissements assujettis. La réserve obligatoire n'est plus rémunérée depuis le 20 septembre 2023.
Où va l'argent du Livret A ?
Près de 60 % des sommes collectées sont centralisées au Fonds d'épargne de la Caisse des Dépôts, dont près de la moitié finance le logement social et les infrastructures locales. Le reste est conservé par les banques.
Mes dépôts sont-ils garantis si ma banque fait faillite ?
Oui, jusqu'à 100 000 € par déposant et par établissement, selon Bercy. Le Livret A, le LDDS et le LEP sont garantis par l'État, hors de ce plafond.
Quel est le taux du Livret A en 2026 ?
1,7 % depuis le 1er août 2026, pour le Livret A comme pour le LDDS, selon info.gouv.fr. Les intérêts sont exonérés d'impôt et de prélèvements sociaux.
Faut-il arrêter d'épargner ?
Non. Une épargne de précaution évite d'emprunter en cas d'imprévu. Ce qui se discute, c'est le montant laissé sur des supports peu rémunérés au-delà de ce coussin, à comparer avec l'inflation et avec ton horizon de placement.
Contenu informatif, ne constituant pas un conseil financier personnalisé. Compare toujours rendement, risque et horizon avant de placer ton argent.
